دسته: اخبار

اهرم در فارکس به معنی استفاده از سرمایۀ اضافی یا امکان برخورداری از وام مالی توسط یک صرافی یا سرمایه‌‌گذار است که به منظور افزایش اندازۀ معاملات در بازار ارز خارجی فارکس انجام می‌شود. در اصطلاحات فارکس این مفهوم به‌عنوان «اهرم مالی» (Financial Leverage) هم شناخته می‌شود. معامله‌گران بازار فارکس با استفاده از لوریج می‌توانند با مقدار سرمایه‌ای اندک، معاملاتی با اندازۀ بزرگ‌تری را انجام دهند. برای نمونه، اگر یک معامله‌گر مبلغ 1000 دلار دارد و از لوریج 1:100 استفاده می‌کند، می‌تواند معاملاتی به اندازۀ 100 هزار دلار انجام دهد. معامله‌گر امکان کسب سود بیش‌تر را با استفاده از لوریج به دست می‌آورد. در ادامه، شما را با مفهوم لوریج در معاملات فارکس و نحوۀ صحیح استفاده از آن بیش‌تر آشنا خواهیم کرد؛ با ما تا انتهای این مقاله همراه باشید.
اهرم (Leverage) در فارکس چیست؟
اهرم (Leverage) یا لوریج در معاملات فارکس به معنای استفاده از پول قرض گرفته شده یا سرمایۀ اضافی برای سرمایه‌گذاری با سود بیش‌تر در این بازار است. با استفاده از leverage فارکس معامله‌گران می‌توانند معاملات بزرگ‌تری را با مارجین کم‌تری انجام دهند. این ابزار در صورت حرکت مطلوب نرخ ارز، امکان کسب سود بیش‌تری را به تاجر می‌دهد. البته باید به این نکته توجه داشته باشید که leverage  در بازار فارکس همچون یک شمشیر دو لبه است و اگر بازار خلاف جهت حرکت کند و شما متضرر شوید، ضرر و زیان شما هم به همان نسبت زیاد خواهد بود. درواقع شما زمانی با استفاده از لوریج فارکس می‌توانید سود بالایی به دست آورید که پیش‌بینی درستی از روند بازار ارز خارجی داشته باشید. استفاده از اهرم می‌تواند بسیار هیجان‌انگیز باشد؛ فرض کنید که سرمایۀ شما 1000 دلار است و از لوریج 5 استفاده می‌کنید. با استفاده از این اهرم فارکس می‌توانید به جای معامله با 1000 دلار، معاملاتی به ارزش 5000 دلار انجام دهید. حالا فرض کنید که بازار در جهت موافق معامله باز شود و قیمت 10 درصد افزایش پیدا کند؛ با استفاده از لوریج 5، شما به جای 1000 دلار، معامله‌ای با ارزش 5000 دلار انجام داده‌اید و 500 دلار از این معامله در فارکس سوده کرده‌اید.

بهترین اهرم (leverage) فارکس
بهترین ابزار در فارکس برای هر تریدر و به‌ویژه برای معامله‌گران تازه‌‌کار، به شدت وابسته به استراتژی معاملاتی شخصی، سرمایۀ اولیه و دانش فرد است. انتخاب بهترین سطح لوریج باید با توجه به موارد زیر انجام شود:

استراتژی معاملاتی: استراتژی معاملاتی شما بسیار مهم است. معامله‌گرانی که به دنبال معاملات سریع و کوتاه‌مدت هستند، معمولاً از اهرم بالا استفاده کنند. اما کسانی که به استراتژی‌های معاملاتی بلندمدت علاقه دارند، معمولاً از اهرم کم‌تری استفاده می‌کنند. اگر در معاملات خود تازه‌کار و یا محافظه‌‌گر هستید، از سطوح پایین‌‌تری همچون 1:5 یا 1:10 استفاده کنید.
سرمایۀ اولیه: برای شروع معاملات حداقل باید 1000 دلار داشته باشید. این مقدار پول نقش مهمی در تعیین سطح لوریج دارد. اگر سرمایۀ اولیۀ شما کم باشد، باید از لوریج کم‌تری استفاده کنید تا خطر زیان بیش از حد برایتان کاهش یابد.
تجربه: معامله‌گران تازه‌کار بهتر است با لوریج کم‌تری شروع کنند تا مهارت‌های خود را ارتقاء دهند و تجربه کسب کنند. استفادۀ نادرست از این ابزار ممکن است منجر به زیان سریع شود.
تحلیل بازار: شناخت دقیق از نوسانات بازار و شرایط فعلی بازار همواره مهم است. در بازارهای پرنوسان استفاده از اهرم بالا می‌تواند برای معامله‌گر خطرناک باشد.
مدیریت ریسک: همیشه باید مدیریت ریسک را در نظر داشته باشید. تا حد امکان از سطوح لوریج مناسب استفاده کنید تا ریسک زیان بزرگ برای شما اتفاق نیفتد.

مزایا و معایب استفاده از اهرم فارکس
به‌طور کلی استفاده لوریج در معاملات فارکس یک ابزار قدرتمند است که می‌تواند امکان تجربۀ سود بالا را به معامله‌گران بدهد، اما استفاده از این ابزار نیازمند مدیریت ریسک دقیق و آگاهی کامل از عواقب آن است. به صورت کلی به معامله‌گران تازه‌کار در بازار فارکس توصیه می‌شود که با مقادیر اهرم کم‌تری شروع کنند و پس از کسب دانش و تجربۀ کافی به سراغ leverage فارکس بالا بروند. به صورت کلی مزایا و معایب استفاده از اهرم فارکس به شرح زیر است:
مزایا:

افزایش سود: یکی از بزرگ‌ترین مزایای استفاده از leverage در فارکس این است که این ابزار امکان کسب سود بیش‌تر را با سرمایۀ کم‌تر به معامله‌گران می‌دهد. اگر بازار به سمت معاملۀ شما حرکت کند، سود شما به صورت مضاعف افزایش می‌یابد.
معاملات بزرگ‌تر: اهرم به شما اجازه می‌دهد تا معاملات بزرگ‌تری را انجام دهید و در بازارهای فارکس به‌عنوان یک معامله‌گر کلان حضور داشته باشید.
تنوع در معاملات: شما با استفاده از اهرم می‌توانید در معاملات و در ارزهای مختلف حضور پیدا کنید و به تنوع در پرتفوی خود برسید.

معایب:

ریسک بالاتر: استفاده از لوریج می‌تواند به شما سود بالاتری بدهد، اما در عین حال ریسک بالاتری نیز دارد. زمانی‌که بازار به معاملۀ شما معکوس می‌شود، زیان نیز به صورت مضاعف افزایش می‌یابد و ممکن است به سرعت سرمایۀ خود را از دست بدهید.
مدیریت ریسک دشوارتر: استفاده از لوریج ممکن است مدیریت ریسک را دشوارتر کند؛ زیرا معامله‌گر باید با دقت به اندازه و سرمایۀ مورد نیاز برای حفظ معاملۀ خود توجه کند.
تراز حساب منفی: استفادۀ نادرست از اهرم می‌تواند منجر به تراز حساب منفی شود؛ به عبارت دیگر، شما ممکن است بیش از سرمایۀ خود بدهکار شوید.

رابطه لوریج و مارجین فارکس چگونه است؟
لوریج معکوس مارجین است؛ اگر مارجین مورد نیاز برای یک معامله 1 درصد از ارزش معامله باشد، آنگاه لوریج برابر با 100 خواهد بود. این بدان معنی است که شما می‌توانید با استفاده از سرمایۀ یک درصدی خود معامله را به اندازۀ صد برابری ارزش آن انجام دهید.
سخن پایانی
هرچند leverage در فارکس می‌تواند سودآور باشد، اما با ریسک‌های بالایی هم برای معامله‌گر همراه است. اگر معاملات به نحوی انجام شود که منجر به زیان شود، معامله‌گر می‌تواند به سرعت سرمایۀ خود را دست بدهد. بنابراین، سرمایه‌گذارها در بازار فارکس باید با دقت از لوریج استفاده کنند و از مدیریت ریسک مناسب برای حفظ سرمایۀ خود اطمینان حاصل کنند. همچنین، لازم است که قوانین و مقررات مربوط به لوریج در بازار فارکس مورد توجه قرار گیرد و با توجه به شرایط شخصی خود تصمیم به استفاده از آن یا میزان لوریج مناسب برای خود بگیرند.
سوالات متداول

۱. مفهوم leverage در فارکس چیست؟

لوریج در فارکس به معنای استفاده از سرمایۀ اضافی یا اهرم مالی برای افزایش حجم معاملات است. به این ترتیب، شما می‌توانید مقدار بیش‌تری از وجه خود را در معاملات قرار دهید که به افزایش سود و یا زیان معاملاتی منجر می‌شود.

۲. بهترین لوریج در فارکس کدام است؟

بهترین لوریج در فارکس بستگی به تجربه، ریسک‌پذیری و استراتژی شما دارد. حداکثر لوریج معمولاً در حدود 1:100 تا 1:500 است، اما باید آن را با احتیاط و با توجه به سطح ریسک و تجربۀ شخصی خود انتخاب کنید.

۳. آیا لوریج در فارکس همیشه سودآور است؟

خیر، لوریج در فارکس همیشه سودآور نیست و با خطراتی نیز همراه است. افزایش اهرم ممکن است به سود بالاتر منجر شود، اما احتمال اینکه ضررهای زیادی را هم به همراه داشته باشد، خیلی دور از ذهن نیست.

۴. اگر مارجین آزاد معامله‌گر منفی باشد چه اتفاقی می‌افتد؟

مارجین آزاد تنها زمانی منفی می‌شود که حاشیۀ معاملات باز معامله‌گران از ارزش حقوق صاحبان سهام بیش‌تر شود. به عبارت دیگر، معامله‌گران در این شرایط متحمل ضرر می‌شوند و تنها کاری که می‌توانند انجام دهند، بستن آن‌ها و آزادکردن مارجین است. در غیر این صورت وضعیت توقف رخ می‌دهد.

به این مقاله امتیاز دهید

(۱۵۵ رای)

۴.۴
/۵

به گزارش خبرنگار ورزشی خبرگزاری فارس، مهدی جلوه در رابطه با پیروزی تیم ملی والیبال ایران برابر قطر اظهار کرد: خدا را شکر می‌کنم که توانستیم مقابل قطر به پیروزی دست پیدا کنیم. بعد از سفر دشواری که از برزیل به چین داشتیم تمام مسائل را کنار گذاشتیم و همه تمرکز تیم روی این بود که بهترین عملکرد خود را داشته باشد و بتوانیم در این تورنمنت که مهم‌ترین مسابقات امسال است بهترین نتیجه را بگیریم.  او در ادامه تاکید کرد: در دو بازی اول آن شرایطی که فکرش را می‌کردیم و دوست داشتیم اتفاق نیفتاد اما از این بازی اوضاع تغییر کرد. با اینکه مسابقه امروز ایران به وقت صبح برگزار شد، بازیکنان شرایط خوبی داشتند و رفته رفته نیز وضعیت بهتر می‌شود.  جلوه در پایان افزود: احساس می‌کنم که قرار است در ادامه بازی‌های بهتری به نمایش بگذاریم تا بتوانیم رنکینگ خود را حفظ کنیم و از طرف دیگر به کسب سهمیه نیز هنوز امید داریم. امیدوارم بتوانیم با بهترین عملکردمان دل مردم را شاد کنیم و حس خوب والیبالی را به کانون گرم خانواده‌ها برگردانیم. پایان پیام/

شما می توانید این مطلب را ویرایش نمایید

این مطلب را برای صفحه اول پیشنهاد کنید

فیلم/ رهبر انقلاب: امروز دشمنی با اسلام از همیشه آشکارتر است – یونیت آزاد خبر

قیمت‌های پیشنهادی امروز

قیمت‌های پیشنهادی امروز

پربازدیدترین ها

یونیت آزاد خبر – به گزارش پایگاه خبری بورس پرس، محمدعلی تیموری در همایش صنعت دانش بنیان، گفت: صنعت خودروسازی با دیدگاه درست می تواند در صنعت دانش بنیان حرکت کند. چرا که یکی از صنایع پیشران خودروسازی است. وی افزود: خودروی هیبرید CNG که ۱۰ سال روی آن اقدامی انجام نشده بود، مجدد با تلاش سایپا طراحی و ۱۰۰ هزار ساینا تاکسی هیبرید CNG تولید و عرضه خواهد شد. دومین خودروی هیبریدی برقی سایپا به نام آریا سال آینده وارد بازار خواهد شد. همچنین سومین خودرو با همین نام کاملا برقی خواهد بود. تیموری ادامه داد: با همکاری چندین شرکت سال آینده سیستم هوشمندی برای کاهش حوادث به بهره برداری می رسد. مذاکراتی هم برای سرمایه‌گذاری مشترک در ساخت باتری خودرو‌های برقی صورت گرفته که امید می رود با همراهی شرکت مپنا برای خودرو چانگان فعالیت را شروع کرد. تلگرام اصلی بورس پرس : t.me/boursepressir انتهای پیام∎​

به گزارش یونیت آزاد خبر، تغییر سیاست‌های بانک مرکزی و سعی در کنترل تورم از طریق سرکوب بازارها، سبب پدیدار شدن رکود در تمام بازارها و نه فقط بازار سهام شده است. با این حال پس از تمام فراز و نشیبی که طی 6 ماهه ابتدایی سال 1402 اتفاق افتاد، بازار سهام جلوتر از بازارهای طلا و سکه، دلار، خودرو و مسکن لقب پربازده‌ترین بازار 6 ماهه نخست سال را از آن خود کرد.

رکود؛ حاکم مطلق بازارها
بررزو حق‌شناس، کارشناس بازار سرمایه، در گفت‌و‌گو با یونیت آزاد خبر بیان کرد: پیش بینی بورس در حال حاضر بحثی است که به راحتی نمی‌توان اتفاقات تاثیرگذار بر آن را از قبل، حدس زد. بورس وابستگی زیادی به دلار و دیگر بازارها دارد. در حال حاضر سیاست‌گذار اقتصادی و در راس آن بانک مرکزی، به صراحت می‌گویند بازارها باید کنترل شوند.
وی افزود: نهاد‌های سیاست‌گذار از لحاظ تورم، دغدغه‌های خود را دارند. آن‌ها می‌گویند قیمت‌ها که خروجی تورم است باید کنترل شود. آقای فرزین نیز در مصاحبه هفته گذشته خود، به صراحت گفت با ثبات‌بخشی و کنترل بازارها از اردیبهشت‌ماه، ما توانسته‌ایم در کنترل تورم موفق باشیم.

حق‌شناس در پاسخ به این پرسش که این سیاست جدید تا چه زمانی ادامه دارد، گفت: در این زمینه دست سیاست‌گذار فعلا باز است. یعنی تا زمانی که اتفاقاتی مثل تبادل زندانیان و نزدیک بودن مواضع کشورها بر فضای دیپلماتیک حاکم است، دست سیاست‌گذار باز است. حال در نیمه دوم سال، مسائل کلان اقتصادی کشور برخلاف گفته آقای فرزین، گویای این است که اقتصاد به سمت فشردگی فنر بازارها، در حال حرکت است. اگر کوچکترین مسئله‌ای در حوزه سیاست خارجی برخلاف روند مثبت فعلی پیش آید، دلار و بقیه بازارها از جمله بازار سرمایه، به تبع آن حرکت می‌کنند.

کنترل قیمت، راه کنترل تورم نیست!
این کارشناس بازار سهام افزود: اینکه قیمت را کنترل کنیم، مهار تورم نیست. ریشه عمده تورم، سیاست‌های پولی است و این سیاست‌ها همچنان ادامه دارد. با وجود اینکه مسئولان بیان می‌کنند، شتاب رشد نقدینگی کاهش یافته است، اما موضوع افزایش بدهکاری دولت‌ها به بانک‌ها، حرف دیگری می‌زند. در حالی که آمار اجزای پولی منتشر نمی‌شود و درحالی که در مهرماه به سر می‌بریم، به تازگی آمار و ارقام فروردین‌ماه منتشر شده است، نشان می‌دهد، ناگفته‌هایی در این میان وجود دارد.
]]>

وی تاکید کرد: بنابراین شرایط بازار وابسته به این موضوع است. حال اگر من به عنوان تحلیلگر در عین حال که سیاست‌گذار پولی معتقد به مهار قیمت‌ها است، با قطعیت بگویم با توجه به شرایط کلان اقتصادی، بازارها باید رشد کنند، موضوعیت ندارد.
این کارشناس بازار سهام افزود: این دیدگاه مختص آقای فرزین نیست و متاسفانه در 50 سال گذشته که ریشه تورم ما، عمدتا سیاست‌های پولی بوده است، سیاست‌گذار همیشه به دلیل مسائل پوپولیستی سیاست کنترل قیمت‌ها که در انتهای مسیر تورم قرار دارند را مدنظر قرار داده است.
وی افزود: به این معنی که سیاست‌گذار فکر می‌کند با راکد کردن بازارها، تورم کنترل می‌شود. خیر؛ مشکل جای دیگر است و تورم ریشه در اِلِمان‌های دیگر دارد. دولت همیشه با فشرده کردن بازار پیش رفته است. با این حال اما یک جا این فنر از دست رفته است و قیمت‌ها به شکل جهشی رشد کرده‌ا‌ند.

سناریوی اول رشد احتمالی بازار سهام
حق‌شناس در مورد سناریوی احتمالی رشد بازار گفت: تاکنون بازارها با خبردرمانی متوقف شده‌اند. این موضوع که تنش‌ها میان طرفین تشدید نمی‌شود، باعث شده است راکد شدن بازارها، طبق سیاست نهادهای مرتبط پیش رود. اما از این پس، نیاز به اقدامات جدی‌تری وجود دارد. اگر این اقدامات در نیمه دوم سال رخ ندهد، همه بازارها حرکتی رو به بالا در پیش خواهند داشت. در این حالت، هرچه از سوی سیاست‌گذار، اراده‌ای مبنی بر کنترل بازارها وجود داشته باشد، بازارها راه خود را خواهند رفت. تحقق این سناریو منوط به این است که خبر جدی به طور مثال یک اتفاق خاص در فضای دیپلماتیک کشور نیفتد.
این کارشناس بازار سهام ادامه داد: اما بازار تا جایی با اخبار تکراری چون واسطه‌گری عمان، ژاپن و یا قطر و این دست خبردرمانی‌ها منتظر می‌ماند. همچنان که سال گذشته تا شهریور این اتفاق رخ داد. در سال گذشته خبرها مبنی بر احتمال امضای توافق تا شهریور بازارها را منتظر نگه داشت اما در نیمه دوم سال به واسطه اینکه چیزی در عمل اتفاق نیفتاد، بازارها حرکت خود را آغاز کردند.

حق‌شناس تاکید کرد: در حال حاضر نیز همین اتفاق در حال تکرار است و این ادعاها که نرخ رشد نقدینگی و تورم کاهش یافته است، خیلی صادق نیست. به طور مثال چند مورد وجود داشته که با عوض کردن سال پایه، آمار تغییر پیدا کرده است. در واقع با یک بازی با آمار، متغیرها به سادگی در جهت دلخواه تغییر خواهند کرد. اگر رشد نقدینگی کاهش یافته است، چرا 145 درصد بدهی دولت به بانک‌ها افزایش یافته است؟ اتفاقی که در حال رخ دادن است، مانند این است که شما نمی‌خواهید امروز یک اتفاق رخ دهد و صرفا آن را به سال آینده در مقیاس بزرگتر به تعویق می‌اندازید.
]]>وی اظهار کرد: به طور خلاصه، شرایط کلان اقتصادی ما به نفع کنترل تورم نیست. از سوی دیگر کاری که سیاست‌گذار می‌کند مطابق یافته‌های علم اقتصاد نیست! یعنی اینکه ما تمام تورم را در مهار قیمت‌ها ببینیم، گویا علت را رها کرده‌ایم و بر سر معلول می‌کوبیم. حال یک زمانی، فنر بازارها باز می‌شود، نمی‌توان زمان آن را با قاطعیت گفت اما نهایتا یک سال دیگر، دولت توانایی راکد نگه داشتن بازار را دارد.
حق‌شناس تاکید کرد: وضعیت گزارش‎‌های شرکت‌ها (آنچه تاکنون منتشر شده است) آنچنان چنگی به دل نمی‌زند. نه به این معنی که فوق‌العاده بد است، بلکه چنگی به دل نمی‌زند و نمی‌تواند محرک مهمی برای رشد بازار به شمار آید. در نتیجه در نیمه دوم سال محرک بازار، اسکناس آمریکایی است؛ اگر رشدی در بازار میدان فردوسی اتفاق افتد، بازار سهام نیز به تبع آن رشد خواهد کرد. از سویی با توجه به شرایط کلان اقتصای، احتمال رشد دلار نیز زیاد است.
سناریوی دوم رشد احتمالی بازار سهام
حق‌شناس بیان کرد: احتمال دیگر برای سناریوهای محتمل بازار در 6 ماهه دوم سال 1402 این است که یک بازی بر روی تجدید ارزیابی‌ها در سهم‌های بزرگی چون ذوب و گروه بانکی‌ها رخ بدهد، که می‌تواند درایور دیگری برای رشد بازار به حساب آید. احتمال این موضوع نیز وجود دارد چرا که مدت پنج ساله این شرکت‌ها پر شده است.
این کارشناس بازار سهام گفت: رشد بازار در قالب یکی از این دو حالت یا رخ دادن همزمان آن دو اتفاق می‌افتد و در غیر این صورت باید منتظر ادامه شرایط راکد بازارها بود. متاسفانه آنچه امروز سیاست‌گذار به آن افتخار می‌کند (حاکم شدن فضای رکودی در بازار) غلط است و عواقب آن در ادامه دامن دولت را خواهد گرفت. صد بار بدی کردی و دیدی ثمرش را، نیکی چه بدی داشت که یک بار نکردی! اشتباه تکراری دولت در 50 سال گذشته، با رویکرد سیاست‌گذاران فعلی، در حال تکرار است. آخرین باری که این سیاست اجرا شد سال 93 تا 96 بود که پس از آن دیدیم که سال 96 تا 1400 و حتی تا 1402 رشد اقتصادی نداشتیم. آنچه دولت آقای روحانی به آن افتخار می‌کرد نیز به دلیل فروش نفت اتفاق افتاده بود.
]]>یک توافق جامع، از هر لحاظ به نفع بازار است
برزو حق‌شناس در ارتباط با مفید یا مضر بودن توافق در فضای دیپلماتیک کشور برای بازار سرمایه گفت: یک توافق جامع اگر میان ایران و طرفین خارجی رخ دهد، خیلی به نفع بازار است. البته در بازه کوتاه‌مدت، شاید شوکی به همه بازارها بدهد اما حتی در میان‌مدت، به طور مثال بازه‌ای 6 ماهه پس از توافق، آثار خوب آن در گزارش‌های مالی شرکت‌ها ظاهر می‌شود. اما توافق جامعی که در مورد آن صحبت می‌کنیم، بیشتر شبیه یک آرزو است. به این معنی که بر اساس آنچه در سال‌های اخیر تجربه شده است، میان ایران و طرف غربی شکل گرفتن چنین توافقی جزو محالات است.
گزارش‌های بیشتر را در صفحه بازار سرمایه بخوانید.
 

این روزها می‌بینیم که آدم‌ها از هر چیزی پول در می‌آورند! آخرین نمونه این اتفاقات صفحه وال استریت میمز (Wall Street Memes) است که به‌تازگی توکن مخصوص به خودش را عرضه کرده است. میم کوین وال استریت (WSM) چیست؟وال استریت میمز یک صفحه توییتری بود که پست‌های طنز و میم منتشر می‌کرد و حالا توکن مخصوص به خودش را منتشر کرده؛ توکنی که در عرض یک هفته گذشته بیش از ۲۰۰ درصد سود عاید سرمایه‌گذارانش کرده است؛ قیمت میم کوین وال استریت در زمان عرضه ۰.۰۳۴ دلار بود و در زمان نگارش این مطلب تا ۰.۰۷ دلار هم اوج گرفت!در این مطلب قصد داریم ته و توی این رمز ارز را در بیاوریم. میم کوین وال استریت چیست؟میم کوین وال استریت یا وال استریت میمز با نماد «WSM»، توکنی است که توسط عده‌ای از سرمایه‌گذاران خرد وال استریت ساخته شده است. در واقع وال استریت میمز یک جامعه از سرمایه‌گذاران خرد وال استریتی است که تلاش می‌کنند با سلطه سرمایه‌گذاران کلان در این بازار مقابله کنند.در وب‌سایت وال استریت میمز در ارتباط با توکن WSM آمده است:یک آدم معمولی وال استریت را با داستان گیم استاپ در سال ۲۰۲۱ به چالش کشید و میراث قهرمان‌های وال استریت بتس (Wall Street Bets) تا امروز پا بر جا مانده است.این متن به داستان سهام شرکت گیم استاپ که از یک انجمن ردیتی با نام  وال استریت بتس اشاره دارد که باعث شد سهام گیم استاپ با سقوطی عجیب‌وغریب همراه شود. در واقع این اتفاق، نوعی اتحاد از سوی یکی از انجمن‌های ردیت بود تا به سرمایه‌گذاران بفهمانند رئیس کیست!در بخش دیگری از وب‌سایت وال استریت میمز می‌‌خوانیم:از دل آن جنبش وال استریت میمز بیرون آمد. وال استریت میمز نمود توکنی از این جنبش است. به ارتش WSM‌ بپیوندید و ثابت کنید که طمع، به‌واقع چیز خوبی است. این بخش از متن وب‌سایت وال استریت میمز هم به صحبت مهشور گوردون گکو (Gordon Gekko) اشاره دارد که می‌گفت «طمع چیز خوبی است». او فردی بود که با استفاده از سهام شرکت‌هایی نه چندان بزرگ و به‌نوعی شکست‌خورده توانست ثروت قابل‌توجهی دست و پا کند.مهم‌ترین جنبه میم کوین وال استریت، جامعه پشت آن است. میلیون‌ها نفر هستند که والت استریت میم را در ردیت و توییتر دنبال می‌کنند و میم‌ها و مطالب طنز آنها را  لایک می‌کنند.در واقع تعامل کاربران با وال استریت میم بسیار بالاست. همین موضوع سبب شده تا موفقیت این پروژه از همان روزهای اول تضمین‌شده باشد. حالا به تمام این تفاسیر داستان پشتش را هم اضافه کنیم.این که سرمنشأ توکنی مثل WSM، داستان گیم استاپ و زمین‌زدن سرمایه‌گذاران کله‌گنده وال استریتی باشد، خودش به خودی خود یعنی انگیزه خرید!آینده میم کوین وال استریت چگونه است؟برای پاسخ بهتر به این سؤال باید به سراغ عقبه این رمز ارز برویم. در واقع توکن WSM یک فرق اساسی با میم کوین‌های دیگر دارد و آن هم جذب سرمایه اولیه برای آن است. میم کوین‌های معروفی مثل شیبا اینو، دوج کوین و پپه چنین چیزی نداشتند، یعنی کاملاً یهویی سر از زمین بیرون آوردند و محبوب شدند. در سمت دیگر، وال استریت میمز  را داریم که توانست در ماه اول ۲۵ میلیون دلار سرمایه جذب کند و این یعنی قدرت جامعه قوی!موضوع دیگری که آینده میم کوین وال استریت را روشن‌تر می‌کند، اقتصاد توکنی یا توکنومیکس آن است. عرضه محدود ۲ میلیارد توکنی که ۵۰ درصد آن به معامله‌گرانی می‌رسد که در مرحله جذب سرمایه شرکت کرده‌اند، نکته مثبت دیگر میم کوین وال استریت است.این رمز ارز در صرافی‌هایی مثل اوککس لیست شده که خودش از جمله صرافی‌های اسم و رسم‌دار بازار است. به‌طور کلی به سه دلیل زیر می‌شود گفت که آینده میم کوین وال استریت روشن است:داشتن مرحله جذب سرمایه، بر خلاف میم کوین‌های دیگرتوکنومیکس منطقی‌تر نسبت به دیگر ارزهای دیجیتال هم‌دسته خودداستان پشت این رمز ارز که به نظر بسیاری، مهمترین ویژگی توکن WSM استبرنامه‌های آینده میم کوین وال استریتبه‌طور کلی برنامه‌های آینده میم کوین وال استریت را می‌توان در چند فاز طبقه‌بندی کرد. این طبقه‌بندی‌ها بر اساس وایت پیپر این رمز ارز صورت گرفته است.فاز اول: توسعه قرارداد هوشمند، ساختن جامعه، برندینگ و مارکتینگ، فروش کالاهای تبلیغاتیفاز دوم: عرضه توکن، مشارکت با شرکت‌های بزرگ، لیست‌شدن WSM در صرافی‌ها، کمپین‌های آگاهی‌بخشی برای سرمایه‌گذارانفاز سوم: راه‌اندازی جامعه‌ای مخصوص از سرمایه‌گذاران با قابلیت‌ها و موارد خاص، رسیدن به اهداف مشخص‌شده در بحث ارزش بازار، لیست‌شدن در صرافی‌های تراز اولچطور و از کجا میم کوین وال استریت بخریم؟برای خرید میم کوین وال استریت، سرراست‌ترین و بهترین راه برای کاربران ایرانی، استفاده از صرافی‌های ایرانی است. برای خرید تنها کافی است سری به صفحه خرید وال استریت میم کوین بزنید و صرافی مدنظرتان را انتخاب کنید.پس از انتخاب صرافی وارد صرافی شوید، ثبت نام کنید، مراحل احراز هویت را انجام دهید و مقداری که قصد خرید WSM دارید را واریز کنید. در نهایت خیلی ساده می‌توانید خریدتان را تکمیل کنید و در صورت تمایل توکن‌هایتان را به کیف پولتان ببرید. برای این که ببینید این رمز ارز در کدام صرافی ایرانی وجود دارد هم می‌توانید از صفحه خرید وال استریت میمز روی رمز ارز استفاده کنید. آیا توکن وال استریت میمز قانونی است؟به‌صورت کوتاه، این توکن هم مثل بسیاری از توکن‌ها و میم کوین‌های بازار ارزهای دیجیتال است و قانونی‌بودن یا نبودن آن سؤالی نیست که بشود با یک نسخه پاسخ داد. به‌طور کلی چند مورد را باید در نظر گرفت:اولین و مهم‌ترین نکته این است که طبق اعلام سازندگان WSM، قرارداد هوشمند این توکن توسط متخصصان بررسی شده است.میم کوین وال استریت یک وایت پیپر ۹ صفحه‌ای دارد که جزئیات پیش‌فروش و نقشه راه آن در آن توضیح داده شده است.تعداد سرمایه‌گذاران این توکن زیاد است و در حال حاضر ده‌ها میلیون دلار در بازار این رمز ارز تزریق شده است. در حال حاضر توکن وال استریت میمز جزو میم کوین‌هایی است که بیشترین سوددهی را دارد.با تمام این توضیحات، نمی‌توان گفت که وال استریت میمز غیرقانونی است. اگر بخواهیم توکن WSM را یک توکن کلاهبرداری یا غیرقانونی بنامیم، باید بسیاری از میم کوین‌ها را هم در این تعریف بگنجانیم. در واقع میم کوین وال استریت هم دسته‌بندی میم کوین‌هایی مثل پپه، دوج کوین و شیبا اینو قرار می‌گیرد؛ با این تفاوت که نقشه‌راه درست و حسابی‌تری دارد و کاربردهایی که در وایت پیپر آن آمده‌ است نیز منطقی‌تر به نظر می‌رسد.سؤالات متداولوال استریت میمز کوین چیست؟وال استریت میم کوین یا میم کوین وال استریت، میم کوینی جدید است که با الهام از داستان مشهور سقوط سهام گیم استاپ درست شده و در بدو عرضه سود خوبی عاید سرمایه‌گذارانش کرده است. آیا می‌شود توکن WSM را استیک کرد؟بله؛ استیک‌کردن این رمز ارز بسیار ساده است. تنها کافی است از طریق پلتفرم رسمی WSM توکن‌هایتان را قفل کنید. با قفل‌کردن دارایی‌ها روی این پلتفرم، سودی متغیر نصیب‌تان می‌شود.آیا وال استریت میمز قانونی است؟بله؛ اگر بگوییم این رمز ارز قانونی نیست، باید دوج کوین و سایر میم کوین‌ها را هم غیرقانونی به حساب آورد. میانگین امتیازات ۵ از ۵ از مجموع ۲ رای

نمودارهای قیمتی در بازارهای مالی، نوساناتی را ثبت می‌کنند که در نگاه اول بسیار مبهم هستند، اما شخصی به نام رالف نیلسون الیوت معتقد بود افت و خیزهای نمودارهای قیمتی نظم دارند و براساس الگوهای منظم خود پیش می‌روند. البته این نظریه موافق و مخالفانی دارد. درحقیقت مخالفان این نظریه اصل عدم قطعیت در بازارهای مالی را برای رد این نظریه عنوان می‌کنند؛ با این حال نظریه امواج الیوت تا به امروز طرفداران زیادی داشته و دارد و هنوز هم تحلیلگران بسیاری با کمک آن در بازار فعالیت می‌کنند و به سود می‌رسند. در این مقاله قصد داریم این امواج و موارد پیرامون آن از جمله تاریخچه نظریه آن را بررسی کنیم.
الیوت و تاریخچه نظریه‌ی آن
در سال 1930 نلسون الیوت نمودارهای قیمتی دارایی‌های مختلف را در بازه 75 سال بررسی کرد و به نتایجی از رفتار معامله‌گران دست یافت. براساس این نظریه بازار چرخه‌های حرکتی دارد که همواره در حال تکرار هستند. البته این نظم تنها مختص بازارهای مالی و نمودارهای قیمتی نیست و با نگاهی به برگ‌ها، دانه‌های برف و بسیاری از دیگر اجزا در طبیعت مشاهده خواهیم کرد اجزای طبیعت درون خود واحدهای کوچک‌تری دارند که کلی منسجم را به شکل خود، اما در مقیاس بزرگ تشکیل می‌دهند.
رالف نیلسون الیوت (Ralph Nelson Elliott) در سال 1946 در کتابی به نام «قانون طبیعت، راز هستی» نظریه موج یا الیوت را منتشر کرد که البته توجه زیادی به آن نشد. انتشار کتابی با عنوان نظریه تکمیلی موج الیوت (Elliott Wave Supplement) از همیلتون بولتون سبب شد بار دیگر الیوت و نظریه‌اش در اذهان زنده شوند. انتشار این کتاب پنج سال پس از فوت رالف نیلسون یعنی در سال 1953 اتفاق افتاد. پس از گذشت 25 سال دو شخص دیگر (فروست و رابرت پریچتر) کتاب شناخته‌شده نظریه موج الیوت را منتشر کردند و با این کار استفاده از این نظریه و روش تحلیل در میان فعالان بازارهای مالی رایج شد.
رالف نیلسون با ارائه نظریه خود مدعی شد رفتارهای قیمتی در نمودارهای قیمتی متأثر از احساسات و حالات روانی تریدرهاست که همواره تکرار می‌شوند. در توضیح این جمله می‌توان به خرید و فروش هیجانی در برخی از زمان‌ها اشاره کرد که تریدرها به‌دلیل طمع برای کسب سود بیشتر یا ترس از ضرر سبب تغییر روند می‌شوند.

آیا امواج الیوت بدون خطاست؟
شاید بتوان با اطمینان گفت نه امواج الیوت و نه هیچ ابزار و روش تحلیل بدون خطا نیست. همان‌طور که پیش از این نیز اشاره کردیم، زمانی که الیوت نظریه امواج را مطرح کرد عده‌ای با او مخالفت کردند و معتقد بودند عدم قطعیت در بازار می‌تواند نظریه امواج الیوت را رد کند.
اما نظریه امواج الیوت مدعی نبود که امواج همیشه به همان شکل تکرار می‌شوند، بلکه او معتقد بود می‌توان در کنار دیگر روش‌های تحلیلی از این اصل نیز کمک گرفت و به نتایج بهتری رسید؛ البته برخی از تریدرها و تحلیلگران امروزه ممکن است تنها از الیوت برای تحلیل‌های خود استفاده کنند.

تفسیر روش موج‌شماری الیوت
اگر به نمودارهای قیمتی در بازارهای مالی مختلف نگاه کرده باشید احتمالاً متوجه شده‌اید هر روند صعودی درون خود دارای اصلاح‌های قیمتی است. در این روندهای اصلی که متشکل از چندین موج هستند، حرکت‌هایی که هم‌جهت روند اصلی هستند با عنوان موج‌های جنبشی شناخته می‌شوند؛ درحالی‌که موج‌های اصلاحی در خلاف روند اصلی تشکیل می‌شوند.
البته فراموش نکنید همین اصول درباره روندهای نزولی نیز برقرار است؛ به عبارت دیگر زمانی که روند اصلی نزولی باشد، 5 موج نزولی و هم‌راستا با روند اصلی هستند؛ درحالی‌که 3 موج در این میان برخلاف روند اصلی جریان داشته و روند صعودی دارند. با بررسی روند صعودی مشاهده می‌کنید 5 موج جنبشی و 3 موج اصلاحی درون آن شکل گرفته است؛ البته براساس نظریه الیوت همین نگاه را می‌توان در هریک از موج‌های ایجادشده در روند نیز مشاهده کرد.
 
قاعده کلی
همان‌طور که پیش از این نیز اشاره کرده بودیم هیچ روند و حرکتی در بازارهای مالی به‌صورت کاملاً صعودی یا نزولی نیست و در مسیر خود ریزموج‌هایی را برخلاف جهت اصلی خود طی می‌کند. اگر به تصویر زیر دقت کنید روندی صعودی را می‌بینید که اصلاح قیمت را نیز تجربه کرده است. اما اگر کمی دقیق‌تر به روند نگاه کنیم و جزئیات آن را مدنظر قرار دهیم متوجه خواهیم شد موج جنبشی که در اینجا صعودی است از 5 ریزموج تشکیل شده که با اعداد 1 تا 5 در تصویر مشخص شده است. این حرکات قیمتی که در نمودارها شاهد آن‌ها هستیم تحت تأثیر شرایط روانی تریدرها و تحلیلگران شکل می‌گیرد.
اما در موج اصلاحی نیز شاهد سه ریزموج هستیم که با حروف انگلیسی A، B و C نشان داده شده‌اند. به‌طورکلی موج جنبشی با ریزموج‌هایی با عنوان A، B، C، D، E یا اعداد 1 تا 5 علامت‌گذاری می‌شوند. در موج اصلاحی نیز معمولاً از حروف A، B، C و یا حروف W، X و Y برای علامت‌گذاری امواج استفاده می‌شود.

درجه‌بندی امواج الیوت
در بخش تاریخچه نظریه الیوت به این موضوع اشاره کردیم که در نمودارهای قیمتی یک سری سیکل همواره در حال تکرار هستند. در اینجا بهتر است با مفهومی با نام Fractal آشنا شوید. فراکتال یک شکل هندسی است که هر جزء کوچک آن می‌تواند به‌عنوان کل نیز در نظر گرفته شود.
برای مثال اگر یک دانه برف را در نظر بگیرید و آن را زیر ذره‌بین بگذارید می‌توانید مشاهده کنید اجزای ریز تشکیل‌دهنده یک دانه برف خود نیز به شکل یک دانه برف اما در سایز کوچک هستند. حال اگر بخواهیم فراکتال را در بحث نظریه امواج الیوت نیز ترکیب کنیم می‌توان گفت هرکدام از موج‌های جنبشی 1 تا 5، در دل خود امواج 1 تا 5 را دارند.
برای درک این مطلب موج یک جنبشی را در یک نمودار قیمتی در نظر بگیرید و تایم‌فریم نمودار قیمتی را پایین‌تر ببرید؛ برای مثال اگر در حال بررسی یک نمودار قیمتی در تایم‌فریم 4 ساعته هستید و موج یک جنبشی را در آن تشخیص داده‌اید حالا همان محدوده از نمودار قیمتی را در تایم‌فریم کوچک‌تر مثلاً 30 دقیقه‌ای بررسی کنید. با این کار در همین ریزموج می‌توانید امواج 1 تا 5 را مشاهده کنید.

شناسایی روندهای رمزنگاری در امواج الیوت
کاربران و فعالان بازارهای مالی انسان‌ها هستند که در شرایط مختلف و بنا بر احساس خود تصمیم‌گیری کرده و معاملات خرید و فروش را باز کرده یا می‌بندند. اشتراکات بسیار زیادی در میان تمام بازارهای مالی سنتی و مدرن وجود دارد.
برای مثال تمام این بازارها نمودارهای قیمتی برای دارایی‌های قابل معامله خود دارند که به تریدر و تحلیلگر کمک می‌کنند براساس آن نمودار قیمتی که درواقع رفتار و روانشناسی فعالان بازار را نشان می‌دهد، تصمیم‌ بگیرند.
دارایی‌های قابل معامله در بازار رمزارزها همچون بیت کوین و اتریوم نیز نمودارهای قیمتی دارند که می‌توان از امواج الیوت برای پیش‌بینی روند و قیمت آینده رمزارز استفاده کرد.
نکته‌ای که باید به آن توجه کرد این است که با وجود اینکه بازار رمزارزها بازاری بین‌المللی است، گاهی حجم معاملات برخی رمزارزها به‌قدری کم است که امکان استفاده از ابزارهای تحلیلی برای آن‌ها وجود ندارد؛ به عبارت دقیق‌تر می‌توان گفت سیگنال‌های صادرشده از ابزارهای تحلیلی همچون امواج الیوت روی نمودارهای قیمتی رمزارزهای با حجم معامله کم و یا تاریخچه کوتاه چندان مطمئن نیستند.

به‌طورکلی امواج الیوت از 8 موج تشکیل شده‌اند که به‌صورت 3-5 در نمودارهای قیمتی دارایی‌های مختلف در بازارهای مالی دیده می‌شود. اولین الگو که از 5 ریزموج تشکیل می‌شود امواج محرک هستند و الگوی 3 موجی آخر ریزموج‌های اصلاحی دارد. در الگوی امواج محرک که 5 ریزموج دارد، ریزموج‌های 1، 3 و 5 محرک یا ایمپالس هستند؛ به این معنا که جهت حرکت آن‌ها هم‌سو با روند کلی نمودار قیمتی است، اما ریزموج‌های 2 و 4 اصلاحی هستند و جهت روند آن‌ها مخالف روند اصلی نمودار قیمتی است.
نکته‌ای که باید به آن توجه کنید این است که هم امواج محرک (5-3-1) و هم امواج اصلاحی (4-2) در امواج اولیه (امواج شماره 1 تا 5) هستند و ربطی به امواج A، B و C ندارند.
همان‌طور که در تصویر زیر مشاهده می‌کنید، اگر روند اصلی را صعودی در نظر بگیریم، امواج 1، 3 و 5 هم‌راستا با روند اصلی نمودار قیمتی و صعودی هستند (این امواج با رنگ آبی در تصویر مشخص شده‌اند) و امواج 2 و 4 که با رنگ سبز مشخص شده‌اند مخالف جهت روند اصلی نمودار قیمتی در حرکت هستند و به‌عنوان امواج اصلاحی شناخته می‌شوند.

برای توصیف امواج اصلاحی باید به سه ریزموج بعد از ریزموج‌های 1 تا 5 توجه کنید. جهت کلی این سه ریزموج در خلاف جهت روند اصلی نمودار قیمتی است؛ برای مثال اگر نمودار قیمتی جفت‌ارز EUR/USD صعودی باشد، امواج محرک که امواج 1، 3 و 5 در حرکت اولیه هستند هم‌جهت نمودار قیمتی است.
درحالی‌که امواج 2 و 4 در خلاف جهت نمودار قیمتی در حرکت هستند، در ریزموج‌های A، B و C حرکت اصلی در خلاف جهت نمودار قیمتی است؛ به این ترتیب که امواج A و C در مخالف جهت نمودار اصلی قیمت هستند؛ بنابراین اگر روند اصلی نمودار قیمتی صعودی باشد، امواج A و C نزولی هستند، اما ریزموج B هم‌راستای حرکت اصلی نمودار قیمتی است.
امواج هم‌راستای نمودار قیمتی: امواج 1، 3 و 5 در Impulsive Move و ریزموج B در Corrective Move
امواج مخالف جهت نمودار قیمتی: امواج 2 و 4 در Impulsive move و ریزموج‌های A و C در Corrective Move
روندها و تثبیت در تئوری امواج الیوت
اگر با نمودارهای قیمتی در بازارهای مالی مختلف آشنا باشید می‌دانید حتی روندهای صعودی پرقدرت نمی‌توانند به‌صورت یکنواخت و بدون استراحت به مسیر صعودی خود ادامه دهند. توقف‌ها یا به عبارت دقیق‌تر اصلاحاتی که در روند پیش‌رونده صعودی تشکیل می‌شوند به‌عنوان تثبیت شناخته می‌شوند.
امواج محرک در امواج الیوت با اعداد 1 تا 5 یا اعداد رومی (i، ii، iii، iv و v) نشان داده می‌شوند. همان‌طور که پیش از این نیز اشاره کردیم، در یک روند صعودی ریزموج‌های 1، 3 و 5 هم‌سو با روند اصلی صعودی خواهند بود؛ درحالی‌که ریزموج‌های 2 و 4 در خلاف جهت روند اصلی و نزولی خواهند بود که با عنوان تثبیت نیز شناخته می‌شوند.

امواج اصلاحی در الیوت
پیش از این نیز اشاره کردیم که در یک روند صعودی شاهد 5 زیرموج جنبشی و سه ریزموج اصلاحی هستیم. در این بخش قصد داریم امواج اصلاحی را بررسی کنیم. این امواج ممکن است به‌صورت ساده یا ترکیبی شکل بگیرند.
تشخیص امواج اصلاحی به‌دلیل فرم‌های متفاوتی که ممکن است شکل دهند کار ساده‌ای نیست. در فرم موج اصلاحی ساده می‌بینیم ریزموج‌های ABC به شکل زیگزاگ شکل‌های بی‌قاعده‌ای را تشکیل می‌دهند که اصول خاصی ندارند.
ساختار اصلاحی زیگزاگ
یکی از فرم‌های رایج در ساختار اصلاحی زیگزاگ این است که موج‌ها برخلاف روند اصلی یعنی A و C از 5 ریزموج تشکیل می‌شوند؛ درحالی‌که موج B که هم‌جهت روند اصلی است از سه ریزموج تشکیل شده است. توجه داشته باشید ما در حال بررسی موج اصلاحی در یک روند صعودی اصلی هستیم؛ پس A و C خلاف جهت روند اصلی و B هم‌جهت روند اصلی است. همان‌طور که در تصویر می‌بینید، ریزموج B (نارنجی‌رنگ) در موج اصلاحی روند اصلی و هم‌جهت روند اصلی و صعودی است.

اما همان‌طور که گفتیم تشخیص امواج اصلاحی همیشه ساده نیست؛ زیرا فرم‌های تشکیل آن متفاوت هستند و گاهی تشخیص آغاز موج اصلاحی از پایان موج جنبشی نیز مسئله‌ای پیچیده است؛ برای مثال ممکن است گاهی در موج اصلاحی شاهد باشیم که ریزموج B از آخرین ریزموج جنبشی بالاتر برود و این تصور پیش آید که B موج جنبشی است؛ درحالی‌که اشتباه است.

نکته دیگری که باید به آن توجه کرد این است که موج اصلاحی همیشه روند نزولی ندارد، بلکه گاهی به‌صورت هموار و افقی شکل می‌گیرد. این نوع موج اصلاحی با عنوان موج اصلاحی Flat شناخته می‌شود.

علاوه بر الگوهای Flat و Irregular که از الگوهای اصلاحی ساده هستند، یک فرم دیگر از الگوهای ساده با نام الگوی مثلثی نیز وجود دارد که برای تشکیل آن باید سقف‌ها کوتاه‌تر و کف‌ها بلندتر شوند. با اتصال سقف‌ها و کف‌ها شاهد تشکیل یک مثلث خواهیم بود.

امواج اصلاحی پیچیده
تشخیص و بررسی امواج اصلاحی ساده بسیار آسان‌تر از تشخیص امواج اصلاحی پیچیده است. درحقیقت معامله‌گران و عملکرد آن‌ها رفتار قیمتی دارایی را تعیین می‌کند و بارها شاهد آن بوده‌ایم؛ به‌ویژه در شرایطی که یک روند قیمتی نزولی برای بازه بلندمدت به طول انجامیده، امواج اصلاحی الیوت به‌صورت کمتر شناخته‌شده تشکیل شده‌اند. در این امواج اصلاحی پیچیده دو موج اصلاحی ساده به علاوه یک موج X در میان دو موج اصلاحی ساده، موج اصلاحی پیچیده را شکل می‌دهند.
دلیل تشکیل امواج اصلاحی پیچیده و ظاهر متفاوت‌تری که دارند (که همین تشخیص آن را پیچیده کرده است) این است که رفتار معامله‌گران در برخی شرایط تغییر می‌کند (مثلاً در روندهای نزولی بلندمدت) و همین عامل سبب می‌شود موج اصلاحی نه به شکل ساده بلکه به شکل پیچیده تشکیل شود.
ساختار ترکیب دوگانه اصلاح زیگزاگ
همان‌طور که در تصویر زیر می‌بینید، در ساختار موج اصلاحی پیچیده زیگزاگ، ابتدا یک موج اصلاحی ساده زیگزاگ تشکیل می‌شود، پس از آن موج X و سپس باز هم شاهد یک موج اصلاحی زیگزاگ دیگر خواهیم بود که مجموعه این سه موج اصلاحی، موج اصلاحی پیچیده زیگزاگ را تشکیل می‌دهند.
البته در فرم‌های دیگر این ساختار پیچیده ممکن است موج زیگراگ ظاهر شود و در دنباله آن امواج X و سپس موج فلت را ببینیم. در ساختار دیگر ممکن است موج زیگزاگ، X و سپس موج Triangle و در ساختار دیگر ممکن است ابتدا موج زیگزاگ سپس X و پس از آن Irregular را ببینیم.

ساختار ترکیب دوگانه اصلاح فلت

فلت – X – فلت
فلت – X – زیگزاگ
فلت – X – Triangle
فلت – X – Irregular

ساختار ترکیب دوگانه اصلاح ایرگولار

Irregular – X – Irregular
Irregular – X – فلت
Irregular – X – زیگزاگ
Irregular – X – Triangle

ساختار ترکیب سه‌گانه اصلاح زیگزاگ

زیگزاگ – X – زیگزاگ – X – زیگزاگ
زیگزاگ – X – فلت – X – Triangle
زیگزاگ – X – Irregular – X – فلت
زیگزاگ – X – Irregular – X – Triangle

ساختار ترکیب سه‌گانه اصلاح فلت

فلت – X – فلت – X – فلت
فلت – X – زیگزاگ – X – Triangle
فلت – X – زیگزاگ – X – Irregular
فلت – X – Irregular – X – زیگزاگ

ساختار ترکیب سه‌گانه اصلاح ایرگولار

Irregular – X – Irregular – X – Irregular
Irregular – X – فلت – X – Triangle
Irregular – X – فلت – X – زیگزاگ
Irregular – X – زیگزاگ – X – Triangle

نسبت‌های فیبوناچی در امواج الیوت
یکی از ابزارهایی که الیوت برای تنظیم امواج و پیش‌بینی محل برگشت قیمت استفاده از نسبت‌های فیبوناچی استفاده کرد این ابزار بوده است. نسبت‌های فیبوناچی در یک روند معنا پیدا می‌کنند. درحقیقت شما با استفاده از نسبت‌های فیبوناچی می‌توانید میزان اصلاح را در یک روند صعودی پیش‌بینی کنید.
از نظر الیوت نسبت‌های 38.2، 50، 61.8، 100، 161.8، 200 و 238.1 درصد، در امواجی که معرفی کرد بیشترین اهمیت را دارند. البته احتمال برگشت قیمت هرکدام از این نسبت‌ها در موج‌های مختلف متفاوت است. در ادامه برخی از این نسبت‌ها را در موج‌های مختلف بیان خواهیم کرد.

بسیار دیده شده است نسبت 61.8 در موج دوم بسیار معتبر بوده است؛ به عبارت دیگر پس از اصلاح 61.8 درصد از موج صعودی اول، شاهد آغاز صعود دوم خواهیم بود.
پس از اتمام صعود موج سوم، احتمالاً موج چهارم 38.2 درصد از صعود انجام شده را اصلاح خواهد کرد.
صعود انجام‌شده از ابتدای موج اول تا انتهای موج سوم را در نظر بگیرید. موج پنجم معمولاً 38.2 یا 61.8 درصد صعود انجام شده از مسیر گفته‌شده را باز خواهد گشت.

نسبت‌های فیبوناچی الیوت برای موج 2

با استفاده از فیبوناچی ریترسمنت یا اصلاحی، موج دوم در بیشتر مواقع به میزان 61.8 یا 78.6 اصلاح کرده و پس از آن موج سوم که صعودی است آغاز خواهد شد.
با کمک فیبوناچی اکستنشن یا انبساطی معمولاً شاهد برگشت موج B از نسبت‌های 127 یا 161 خواهیم بود.
موج دوم هیچ‌گاه بیش از مسیر طی‌شده موج یک را بازگشت نخواهد کرد؛ به عبارت دیگر هیچ‌گاه بیشتر از نسبت 100 در موج دوم دیده نمی‌شود.

نسبت‌های فیبوناچی الیوت برای موج 3

به‌کمک فیبوناچی پروجکشن روی موج 1 می‌توان انتهای موج 3 را پیش‌بینی کرد.
همچنین اگر از فیبوناچی اکستنشن روی موج 2 استفاده کنید معمولاً انتهای موج 3 روی نسبت‌های 261 یا 361 تلاقی خواهد داشت.

نکات مهم برای موج 4

اگر فیبوناچی پروجکشن را روی موج 1 ترسیم کنید. انتهای موج چهارم احتمالاً با نسبت‌های 161 و یا 261 فیبوناچی پروجکشن هم‌سطح است.
اگر فیبوناچی اکستنشن را روی موج 2 ترسیم کنید انتهای موج چهارم با نسبت 261 یا 361 فیبوناچی برابر خواهد بود.
اصلاح موج چهارم ممکن است از نوع پیچیده و یا Flat باشد. در صورتی که اصلاح از نوع Flat باشد این موج در مدت‌زمان نسبتاً طولانی تشکیل خواهد شد.
اگر روند اصلی صعودی باشد، موج 4 نزولی خواهد بود. در چنین شرایطی میزان افت و اصلاح موج 4 باید حداقل به اندازه 6 درصد موج شماره 3 باشد که البته در بیشتر مواقع میزان این اصلاح به 38.2 الی 50 درصد موج شماره 3 می‌رسد.

نسبت‌های فیبوناچی الیوت برای موج 5

اگر فیبوناچی اکستنشن را روی موج شماره 4 ترسیم کنید، انتهای موج 5 را روی نسبت‌های 127 یا 161 نشان می‌دهد.
اگر فیبوناچی پروجکشن را روی موج شماره 1 ترسیم کنید احتمالاً انتهای موج 5 روی نسبت‌های 100 یا 161 درصد قرار می‌گیرد.
امکان دارد در انتهای موج 5 شاهد تشکیل الگوی پروانه (Butterfly) باشیم.
طول موج 5 برابر یا بزرگ‌تر از موج 1 است.
احتمال اینکه موج 5 به سطوح بالاتری نسبت به موج 3 نرسد وجود دارد. همچنین این موج ممکن است به شکل شکسته ظاهر شود.
موج 5 درون خود 5 ریزموج دیگر دارد.
درصورت ترسیم فیبوناچی پروجکشن روی امواج 1 تا 3، انتهای حرکت (انتهای موج 5) روی نسبت‌های 2.38 و یا 8.61 قرار می‌گیرد.

نسبت‌های فیبوناچی امواج اصلاحی موج A

اگر فیبوناچی اکستنشن را روی موج 4 ترسیم کنید، انتهای موج A اصلاحی را روی نسبت‌های 127 یا 161 نشان خواهد داد.
اگر فیبوناچی پروجکشن را روی موج 1 ترسیم کنید، نسبت‌های 100 یا 161 این فیبوناچی انتهای موج A را نشان می‌دهد.
موج A ممکن است 3 یا 5 ریزموج داشته باشد.
احتمال تشکیل الگوی پروانه در این موج وجود دارد.

نسبت‌های فیبوناچی امواج اصلاحی موج  B

اگر فیبوناچی ریترسمنت را روی موج A ترسیم کنید، نسبت‌های 61.8 یا 78.6 انتهای موج B را نشان می‌دهند.
اگر از فیبوناچی ریترسمنت روی موج A استفاده کنید، نسبت‌های 161 یا 127 انتهای موج B را نشان می‌دهد.

نسبت‌های فیبوناچی امواج اصلاحی موج  C

با ترسیم فیبوناچی ریترسمنت روی موج 1، انتهای موج C با نسبت‌های 61.8 یا 78.6 تلاقی خواهد کرد.
اگر فیبوناچی اکستنشن را روی موج B ترسیم کنید، انتهای موج C روی نسبت‌های 161 یا 262 موج B قرار می‌گیرد.
اگر فیبوناچی پروجکشن را روی موج A ترسیم کنید، انتهای موج C روی نسبت‌های 100 یا 161 فیبوناچی قرار می‌گیرد.

ترکیب امواج الیوت با اندیکاتورهای تکنیکال
هرچند برخی تحلیلگران تکنیکال تنها از امواج الیوت برای شناسایی روند و آینده قیمتی دارایی‌های مختلف استفاده می‌کنند، می‌توان این ابزار قدرتمند را با دیگر ابزارهای تحلیلی همچون اندیکاتورها ترکیب کرد و برای سیگنال‌ها صادرشده به کمک امواج الیوت تأییدیه گرفت.
موج الیوت و سطوح بازیابی فیبوناچی
ابزارهای مختلف در تحلیل تکنیکال قرار است به شما کمک کنند که سطوح حمایت و مقاومت و به عبارت دقیق‌تر نقاط مناسب برای ورود و خروج از معاملات را نشان دهند. امواج الیوت که شامل 5 موج محرک و 3 موج اصلاحی هستند نیز با تغییر روند مشخص می‌شوند.
به عبارت دیگر پس از پایان موج یک (صعودی) موج 2 که نزولی است شروع می‌شود؛ بنابراین تشخیص آغاز و پایان صعود و اصلاح در موج‌های مختلف همان چیزی است که امواج الیوت را تشکیل می‌دهد. از طرف دیگر سطوح بازیابی فیبوناچی نیز همین کار را انجام می‌دهند و می‌توان برای یافتن انتهای موج از این نسبت‌ها استفاده کرد. پیش از این نسبت‌های فیبوناچی در امواج الیوت را بیان کردیم، ابزار فیبوناچی در انواع مختلف وجود دارد.
اوسیلاتور امواج الیوت
برای آنکه بتوانید این امواج را روی نمودار قیمتی دارایی‌های موردنظر خود تشخیص دهید، علاوه بر آموزش کامل و دقیق امواج باید تمرین کافی نیز داشته باشید. اوسیلاتور امواج الیوت (Elliott Waves Oscillator / EWO) به افرادی که هنوز نمی‌توانند این امواج را به‌راحتی روی نمودار قیمتی تشخیص دهند کمک می‌کند فازهای مختلف امواج را پیدا کنند.
در این اوسیلاتور 4 رنگ وجود دارند که البته کاربران می‌توانند بنا به سلیقه خود رنگ‌ها را تغییر دهند، اما به‌صورت پیش‌فرض دو رنگ برای حالت مثبت و دو رنگ برای حالت منفی وجود دارد.

زمانی که نمودار اوسیلاتور از سمت منفی به مثبت حرکت کند، رنگ میله‌ها به آبی تیره نشان داده خواهند شد.
زمانی که نمودار از فاز مثبت که در آن قرار دارد به سمت خط مبنا یا صفر حرکت کند، رنگ میله‌ها به آبی روشن تغییر خواهد کرد.
زمانی که اوسیلاتور به فاز منفی وارد می‌شود، رنگ میله‌های آن به نارنجی تغییر می‌کند.
اگر به سمت صفر یا خط مبنا حرکت کند، میله‌ها به رنگ زرد درمی‌آیند.

تحلیلگرانی که به‌دنبال سیگنال‌های دقیق‌تری از این اوسیلاتور باشند، آن را به‌تنهایی استفاده نمی‌کنند و از دیگر ابزار همچون اندیکاتور RSI، MFI و… نیز کمک می‌گیرند.
کاربرد امواج الیوت در بورس چیست؟
این امواج نیز مانند دیگر ابزارهای تحلیلی به تحلیلگران و معامله‌گران کمک می‌کند آینده قیمتی دارایی‌ها و شاخص را براساس رفتارهایی که دائماً از سوی تریدرها سر می‌زند، پیش‌بینی کنند. درحقیقت معامله‌گران معمولاً در هر شرایط خاصی رفتار گذشته خود را تکرار می‌کنند.
همین عامل سبب شده است الگوها و امواج الیوت به قدری در نمودارهای قیمتی متداول شوند که تحلیلگران بتوانند برای پیش‌بینی آینده روند بازار بورس یا نمادها دارایی‌های مختلف همچون طلا از این امواج شناخته‌شده استفاده کنند و براساس این امواج معاملات خرید یا فروش خود را در زمان مناسب انجام دهند. در ادامه کاربردهای امواج الیوت در بورس را خواهیم آورد:

اگر قصد خرید سهام یک شرکت را دارید که قیمت آن تأثیر کمتری از عوامل اقتصادی می‌گیرد، می‌توانید از امواج الیوت و نقاط ورود و خروجی که این امواج ارائه می‌دهند استفاده کنید.
بازارگردان‌ها در بازار بورس تهران نقش زیادی دارند که البته تمام نمادهای معاملاتی بازارگردان فعالی ندارند. در صورتی که نماد معاملاتی که قصد دارید معامله کنید بازارگردان فعالی دارد، استفاده از این امواج به شما کمک خواهد کرد به نتیجه دقیق‌تری برسید؛ چراکه بازارگردان حرکت قیمتی سهم را کنترل کرده و معمولاً در چنین نمادهایی رفتارها متعارف‌تر هستند.
از آنجا که امواج الیوت ابزار تحلیلی نسبتاً پیچیده‌ای است و برای کسانی که به آن مسلط باشند بسیار کاربردی است، توصیه می‌شود در صورتی که قصد خرید یک یا چند نماد معاملاتی را در تعداد بالا داشته باشید، در تحلیل خود و برای پیدا کردن نقاط ورود و خروج از امواج مذکور استفاده کنید.
اگر قصد دارید برای تحلیل و انجام معاملات خود در بازار بورس ایران، تایم‌فریم‌های روزانه یا هفتگی را انتخاب کنید می‌توانید از امواج الیوت در تحلیل خود استفاده کنید.

از امواج الیوت برای تحلیل قیمت بازار استفاده کنیم یا نه؟
جواب این سؤال برای همه فعالان بازارهای مالی مشابه نیست. به‌طورکلی هر ابزار تحلیلی قرار است به تریدر کمک کند نقطه ورود و خروج از بازار را پیدا کند. از طرف دیگر امواج الیوت یکی از دقیق‌ترین و کامل‌ترین ابزارهای تحلیل تکنیکال است که می‌تواند نقاط ورود و خروج را به‌خوبی تشخیص دهد.
نکته‌ای که وجود دارد این است که صرف یادگیری چند الگو از یک دوره آموزشی نباید فکر کنید توانایی استفاده از این امواج برای پیدا کردن نقاط ورود و خروج را دارید. شما باید امواج را به‌خوبی بشناسید، تمرین کافی داشته باشید و مطمئن شوید می‌توانید به‌صورت کاربردی و در بازار زنده از آن استفاده کنید.
چراکه یادگیری یک مطلب و استفاده از آن دو مفهوم کاملاً متفاوت هستند و شما پس از طی فرایند یادگیری باید بتوانید به‌صورت کاربردی از این قوانین استفاده کنید. اگر به این سطح از دانش برسید قطعاً امواج الیوت کمک بسیار بزرگی به شما خواهد کرد که سود خوبی را از بازار کسب کنید.
اما در صورتی که شما کاربری تازه‌کار در بازارهای مالی هستید، توصیه می‌شود از ابزارهای ساده‌تر تحلیل تکنیکال برای پیدا کردن نقاط ورود و خروج استفاده کنید.
سخن پایانی
اگر با تحلیل تکنیکال آشنا باشید حتماً می‌دانید ابزارهای مختلفی برای تحلیل تکنیکال وجود دارد که هر تحلیلگری ممکن است تنها از برخی آن‌ها استفاده کند. در بیشتر مواقع تحلیلگران برای تحلیل دقیق به چندین ابزار نیاز دارند، اما برخی معتقدند استفاده از امواج الیوت تحلیلگر را از هر ابزار دیگر برای دریافت سیگنال‌های دقیق بی‌نیاز می‌کند.
هرچند یادگیری این امواج و قوانین حاکم بر آن کار چندان ساده‌ای نیست، می‌توان اطمینان داشت با فراگیری آن شما به‌عنوان یک تریدر، سیگنال‌های قوی را دریافت خواهید کرد. در این مقاله سعی کردیم امواج الیوت و نکات و مطالب پیرامون آن را توضیح دهیم.
سوالات متداول

چه کسی امواج الیوت را معرفی کرد؟

رالف نیلسون الیوت این امواج را در کتابی به نام «قانون طبیعت، راز هستی» منتشر و به جهان معرفی کرد.

قاعده کلی Elliott Waves کدام هستند؟

براساس این نظریه، در یک حرکت صعودی شاهد موج جنبشی و موج اصلاحی هستیم. در موج جنبشی 5 ریزموج وجود دارند و در موج اصلاحی سه ریزموج. از 5 ریزموج جنبشی سه عدد از آن‌ها هم‌سو با حرکت اصلی روند و 2 عدد از آن‌ها در خلاف جهت روند اصلی هستند. در موج اصلاحی دو ریزموج خلاف جهت روند اصلی روند هستند و یک ریزموج هم‌سوی روند در حرکت است.

آیا امواج Elliott بدون خطا هستند؟

با اینکه دقت تحلیل به کمک این امواج بالاست، نمی‌توان گفت تمام سیگنال‌های صادرشده توسط این امواج درست هستند.

آیا استفاده از امواج Elliott برای همه تریدرها کاربردی است؟

خیر، تریدرها و تحلیلگرانی که در کار خود حرفه‌ای هستند و تجربه و دانش کافی در این زمینه دارند می‌توانند از این ابزار کاربردی استفاده کنند، اما افرادی که به‌تازگی با این امواج آشنا شده‌اند ممکن است به‌دلیل کم بودن دانش و تجربه نتوانند سیگنال‌های درستی را از آن دریافت کنند.

به این مقاله امتیاز دهید

(۲۱۶ رای)

۴.۵
/۵

به گزارش خبرگزاری فارس از یزد، فرشاد مقیمی، معاون وزیر صمتدر ادامه سفر خود به استان یزد به شهرستان مهریز سفر کرد و از نزدیک در جریان فعالیت های این شهرستان در حوزه حمایت از صنایع کوچک و متوسط قرار گرفت. وی با اشاره به اهمیت فعالیت ۷۱۷ واحد دانش بنیان در کشور افزود:‌ از این تعداد حدود ۹ هزار واحد در داخل شهرک‌های صنعتی به بهره برداری رسیدند و در حال فعالیت هستند. مدیرعامل شهرک‌های صنعتی ایران گفت: حدود ۴۵۰ طرح در دست ساخت و ساز نیز وجود دارد که این تعداد طرح در حوزه دانش بنیانی در مجموعه شهرک‌های صنعتی در سراسر کشور مستقر شدند. مقیمی با بیان این‌که در سال ۱۴۰۲ از مجموع یک‌هزار و ۸۰۰ قراردادی که در شش ماه اول سال منعقد شده است، تصریح کرد: ۵۰ قرارداد مربوط به شرکت‌های دانش‌بنیان است. وی با بیان این‌که در موضوع شرکت‌های دانش بنیان برای ارائه خدمات در حوزه سخت افزاری، شرایطی را پیش‌بینی کردیم که پیش پرداخت را برای شرکت‌های دانش‌بنیان تا ۱۰ درصد کاهش دادیم، خاطرنشان کرد: اقساط پرداخت حق بهره برداری نیز از ۳۶ تا ۴۲ ماه افزایش پیدا کرده که در سایر صنایع این عدد متفاوت است. معاون وزیر صمت اظهار کرد:‌ اگر یک واحد دانش بنیان در داخل شهرک‌های صنعتی در بازه و برنامه زمانبندی تعیین شده اش بتواند طرح را به پایان برساند ۱۰ درصد از اقساط باقی مانده به عنوان مشوق در نظر گرفته می‌شود و چنانچه طرح را زودتر از موعد و برنامه زمانبندی به پایان برساند ۳۰ درصد از اقساط باقی مانده به عنوان مشوق در نظر گرفته می‌شود. مدیرعامل شهرک‌های صنعتی ایران در خصوص کمک‌های حوزه نرم افزاری در سازمان افزود: در این راستا فن بازار‌هایی را ایجاد کردیم که تا به امروز توانستند دو هزار و ۱۳ نیاز فناورانه را در داخل شهرک‌های صنعتی شناسایی کنند که از این میزان موفق شدیم ۵۵۰ مورد از این نیاز‌های فناورانه را از طریق شرکت‌های دانش بنیان مرتفع کنیم. وی ادامه داد: تعداد زیادی هم از طریق کمک به کارگزاران و پرداخت هزینه‌ها توانستیم بین واحد‌های صنعتی و واحد‌های دانش‌بنیان ارتباط کاری برقرار کنیم و قرارداد‌هایی را فیمابین واحد‌های صنعتی تولیدی و شرکت‌های دانش بنیان به سرانجام برسانیم. مقیمی در پایان یکی از مهمترین و اساسی‌ترین نیازمندی‌های شرکت‌های دانش بنیان را توزیع محصولات در بازار عنوان کرد و گفت: شرکت دانش بنیان باید مطمئن شوند از بابت این‌که محصولی که تولید می‌کنند یا سرمایه گذاری در دانش و فناوری که انجام می‌دهند چگونه می‌تواند در انتها بازگشت سرمایه رقم بخورد که این موضوع به نیاز کشور هم بر می‌گردد. پایان پیام/ب

شما می توانید این مطلب را ویرایش نمایید

این مطلب را برای صفحه اول پیشنهاد کنید

برنامه یحیی برای مهاجمی که در ۷۲ ساعت ۵ گل به استقلال زد – یونیت آزاد خبر

قیمت‌های پیشنهادی امروز

قیمت‌های پیشنهادی امروز

پربازدیدترین ها

یونیت آزاد خبر –
به گزارش ایسنا، آتش‌بس پنج ساله میان آلفابت (شرکت مادر گوگل) و مایکروسافت، در سال ۲۰۲۰ که این غول‌های فناوری در کسب و کار جست‌وجوی وب، در نقطه مقابل هم قرار گرفتند، پایان یافت.
این دو شرکت پس از یک دهه مبارزه، توافقی در سال ۲۰۱۶ منعقد کرده و به دنبال شروع تازه‌ای در روابطشان بودند. اما به گفته جوناتان تینتر، نائب رئیس توسعه تجاری مایکروسافت، این وضعیت سه سال قبل تغییر کرد.
تینتر که در بهار و تابستان سال ۲۰۲۰ درباره این قرارداد مذاکره کرده بود، توضیح داد: آلفابت اصرار داشت که مایکروسافت یک ویجت جست‌وجوی گوگل را در صفحه اصلی تلفن هوشمند لمسی «سرفیس دوئو» (Surface Duo) قرار داده تا مجوز سیستم عامل اندروید را دریافت کند و درخواست این شرکت نرم افزاری برای استفاده از موتور جستجوی «بینگ» را رد کرد.
گوگل همچنین ممنوع کرد که مایکروسافت، کاربران را درباره نحوه سوئیچ موتور جست‌وجوی پیش فرض به «بینگ»، راهنمایی کند. در نهایت، برای این که این دستگاه موفق شود، مایکروسافت به مجوز گوگل نیاز داشت اما مایل بود «بینگ» نقطه ورود به جست‌وجو باشد در حالی که آلفابت می‌خواست نقطه ورود به جست‌وجو، موتور جست‌وجوی گوگل باشد.
مایکروسافت و گوگل در نهایت در خصوص دوئو به توافق رسیدند تا هر دو موتور جست‌وجو در این دستگاه قرار بگیرد. یک ویجت جست‌وجو، مرورگر کروم و اپلیکیشن گوگل سرچ هم همگی در این گوشی بودند و از گوگل استفاده می‌کردند در حالی که ایج مایکروسافت، مرورگر پیش فرض بود.
به گفته تینتر، هر چند به نظر رسید که عرضه دوئو، نشان دهنده گرمی روابط میان دو رقیب فناوری است اما پشت صحنه، این رابطه چندان دوستانه نبود و در حالی که تینتر، شخصا موافق همکاری استراتژیک با گوگل بود و به موفقیت محصولات آفیس مایکروسافت در پلتفرم اندروید اشاره می‌کرد، این بحث وجود داشت که تا چه حد باید با گوگل همکاری کرد و تیم تبلیغات «بینگ» بر این عقیده بودند که نباید به این همکاری ادامه داد.
بر اساس گزارش بلومبرگ، این دو شرکت با وجود توافق برای حل و فصل مشکلات بین یکدیگر، نتوانستند مشکلات مربوط به ابزارهای تبلیغات جست‌وجو را حل کنند و در نتیجه، از آن زمان توافقی حاصل نشد.
میخائیل پراخین، مدیر تبلیغات و خدمات وب مایکروسافت هفته گذشته در جلسه محاکمه ضد انحصارطلبی دولت آمریکا علیه گوگل، اظهار کرد: به اپل بیش از ۱۰۰ درصد درآمد یا سود ناخالص پیشنهاد شد تا «بینگ» را به عنوان موتور جست‌وجوی پیش فرض در دستگاه‌هایش قرار دهد اما این پیشنهاد، به دلیل قرارداد این شرکت با گوگل، رد شد.
انتهای پیام
∎​